10/01/2025 - 6:30
Guardar dinheiro para a maioridade do seu filho contribui para que na juventude ele possa superar com mais facilidade desafios financeiros como a entrada na faculdade, uma mudança de cidade, estágios não remunerados, a compra do primeiro carro ou a realização de sonhos pessoais. O tempo de 18 anos também é um bom intervalo para juntar com aportes pequenos por mês.
O mercado oferece diversas opções para quem deseja reservar dinheiro para o futuro do filho, desde contas poupança tradicionais até investimentos mais sofisticados, como fundos de investimento ou ações.
Quanto investir por mês?
A pedido do site IstoÉ Dinheiro, o estrategista de Investimentos Marcelo Bolzan, sócio da The Hill Capital, calculou quanto dinheiro você precisa investir em diferentes aplicações para ter R$ 100 mil guardados em 18 anos.
Os cálculos buscaram a premissa de “rentabilidade real”, a rentabilidade acima da inflação. Também foram descontados os impostos. Veja tabela:
| Aplicação | Rentabilidade mensal | Valor mensal necessário | Valor bruto | Rentabilidade real líquida após 18 anos |
| Poupança | 0,45% | R$ 275 | R$ 100.067,52 | R$ 100.067,52 |
| Tesouro IPCA+ | 0,87% | R$ 176 | R$ 111.168,47 | R$ 100.195,60 |
| Ações da Petrobras | 0,79% | R$ 195 | R$ 110.391,68 | R$ 100.150,92 |
| S&P 500 | 1,05% | R$ 139 | R$ 113.139,52 | R$ 100.672,19 |
Os cálculos levaram em conta uma inflação anual projetada de 4%. Já os rendimentos foram calculados com base na rentabilidade histórica dos ativos, ou seja, é uma projeção caso continuem com os mesmos rendimentos dos últimos anos.
Onde colocar o dinheiro?
A poupança e o Tesouro IPCA+ são considerados investimentos de renda fixa. Esta classificação é utilizada pois o rendimento destas aplicações é constante, combinado no momento do investimento.
Entre os dois, o investimento mais rentável segundo a projeção foi o Tesouro IPCA+. Trata-se de um tipo de título do Tesouro Direto, que pode ser adquirido através de bancos ou corretoras de investimentos.
A poupança é o investimento mais conhecido dos brasileiros. Trata-se de um tipo de conta bancária que rende 0,5% ao mês, um total de 6,17% ao ano, além da taxa referencial, calculada diariamente pelo Banco Central.
Já os títulos do Tesouro Direto são uma espécie de “empréstimo” dado ao Tesouro Nacional. Em troca, o investidor recebe uma remuneração. No caso do Tesouro IPCA+, o valor adicionado é a variação do Índice De Preços ao Consumidor Amplo (IPCA), o medidor oficial da inflação do país.
Diferente da poupança, os títulos do Tesouro Direto estão sujeitos a imposto de renda. Ainda assim, sua rentabilidade supera a caderneta, como mostra a projeção.
Todavia, o Tesouro IPCA+ possui uma data de vencimento. Ou seja, o investidor apenas poderá tirar o dinheiro do investimento após o prazo combinado, ou perderá o rendimento.
A impossibilidade de sacar o dinheiro com antecedência pode ajudar o investidor que não tem muita disciplina a deixar o valor guardado até a maioridade de seu filho.
No entanto, é necessário ter uma outra reserva em um investimento mais acessível, para ser usado em eventuais emergências. Assim, você garante que não irá sacar o dinheiro em um momento de desespero e perder todos os ganhos.
Investimento de maior risco
Os outros dois investimentos na projeção de Marcelo Bolzan são classificados como renda variável, ou seja, os ganhos não são previsíveis e há inclusive riscos de perdas ao investir neles.
“Importante destacar que o desafio em projetar as rentabilidades são infinitamente maiores se comparadas aos produtos de renda fixa que possuem maior previsibilidade”, resume Bolzan.
O especialista escolheu dois investimentos de renda variável que, historicamente, costumam entregar ótimos retornos: ações da Petrobras, famosa empresa brasileira de capital misto do setor de energia; e o S&P 500, índice que reúne as 500 empresas mais negociadas na bolsa de valores de Nova Iorque.
O S&P 500, que abrange empresas líderes globais, como Apple, Google, Microsoft, Tesla, Nvidea, entre outras, teve rendimento na projeção. Para investir nele, é possível buscar ETFs, um tipo de fundo de investimento que busca espelhar um índice, ou ainda escolher ações diretamente na bolsa dos EUA através de corretoras internacionais.
Já as ações da Petrobras podem ser adquiridas através de qualquer banco ou corretora de investimentos. Historicamente, a empresa entrega, para além da valorização dos papéis, uma distribuição robusta de dividendos.
Como os investimentos de renda fixa possuem alto risco, lembre-se de antes fazer uma boa reserva de emergência em uma aplicação mais segura. Assim, você evita o risco de precisar vender suas ações em um momento de baixa.
